Đưa một trong những tài sản ít rủi ro và ổn định nhất trên thị trường tài chính truyền thống lên blockchain, Ondo Finance đã trở thành một trong những dự án RWA hoạt động tốt nhất hiện nay với ý tưởng của mình. Vậy tại sao dự án này lại được coi là bước đột phá trong thị trường tiền điện tử và thu hút được sự quan tâm lớn từ các nhà đầu tư như vậy?
Hãy cùng TradecoinVN tìm hiểu chi tiết về dự án Ondo Finance thông qua bài viết bên dưới nhé!
Ondo Finance (ONDO) là nền tảng giao dịch tài sản kỹ thuật số, cung cấp các sản phẩm và dịch vụ tài chính cấp tổ chức cho người dùng tiền điện tử. Dự án tin rằng, những cải tiến của công nghệ blockchain sẽ đưa các tài sản đầu tư tài chính truyền thống trở nên minh bạch hơn và tiếp cận tới đông đảo người dùng hơn trên toàn thế giới.
Không giống với những dự án RWA khác, Ondo Finance tập trung vào thị trường nợ (Debt markets) thay vì RWA lending hoặc token hóa hàng hóa (tokenized commodities) - 2 trong số những thị trường lớn nhất không gian RWA gần đây. Ondo Finance hiện cũng đang là dự án dẫn đầu trong mảng token hóa US Treasuries (trái phiếu phát hành bởi Chính phủ Hoa Kỳ).
Hiện Ondo Finance đang cung cấp 2 sản phẩm chính:
USDY là một loại chứng chỉ token hóa được hỗ trợ bởi các tài sản tài chính an toàn như trái phiếu chính phủ Mỹ ngắn hạn và tiền gửi không kỳ hạn của ngân hàng. Được xem là sản phẩm thú vị nhất của Ondo cho đến nay, USDY hoàn hảo cho những người dùng muốn kiếm lợi nhuận từ việc nắm giữ stablecoin với các biện pháp bảo vệ hoạt động và cấu trúc cấp tổ chức.
Những điểm nổi bật của USDY so với những stablecoin khác:
OUSG là sản phẩm cho phép nhà đầu tư có thể tiếp cận đến chứng chỉ quỹ ETF trái phiếu chính phủ Mỹ, mà cụ thể ở đây là ETF trái phiếu kho bạc ngắn hạn của iShares - được quản lý bởi Blackrock. Thông tin về ETF này được hiển thị rõ trong hình ảnh dưới.
Hãy xem xét câu chuyện của nhân vật X dưới đây để hiểu rõ lý do tại sao OUSG ra đời:
Trong bối cảnh thị trường tiền điện tử vô cùng khó khăn, việc kiếm lợi nhuận đối với X dường như là điều không thể. Tuy nhiên, việc để yên số lượng lớn token USDC trong ví cũng không phải là một ý kiến tốt. Trên thị trường, lãi suất Mỹ đang không ngừng tăng, các khoản trái phiếu chính phủ Mỹ từ đó cũng tăng theo, mang lại mức lợi nhuận tốt hơn 5% 1 năm.
Nắm bắt được thông tin này, X chuyển tiền, nhờ một người bạn đang sinh sống tại Mỹ mua và giữ hộ trái phiếu cho mình. Chẳng may thay, người bạn này đã cuỗm luôn số tiền đó của X. “Niềm tin” vẫn luôn là vấn đề nan giải trong thị trường truyền thống.
Ondo Finance tận dụng tính minh bạch của blockchain, đã ra mắt OUSG để giải quyết bài toán trên, với cơ chế hoạt động như sau:
Nói một cách đơn giản, điều này giống như việc bạn nhờ Ondo Finance mua hộ ETF trái phiếu cho mình, đổi lại bạn sẽ nhận được số token OUSG đại diện cho số ETF đó. Điểm khác biệt là quy trình này diễn ra một cách an toàn, minh bạch và được pháp luật bảo vệ.
Điều này được đảm bảo vì Ondo Finance cam kết luôn chọn những đối tác có uy tín và lâu đời nhất tham gia vào quy trình của họ: chọn sản phẩm là ETF của Blackrock - công ty quản lý tài sản lớn nhất thế giới; chọn Coinbase là đối tác trong quá trình quy đổi USDC thành USD và chuyển tới tài sản ngân hàng Quỹ; chọn BNY Mellon, Citi, JP Morgan và State Street là đơn vị giám sát tài sản cho người dùng.
Tính đến thời điểm hiện tại, theo dữ liệu từ trang chủ dự án và Defillama, Ondo Finance có TVL đạt 203 triệu USD, là dự án đứng đầu thị trường nợ (Debt markets) và đứng thứ 3 trong toàn bộ lĩnh vực RWAs nói chung. Trong số TVL ấn tượng đó, OUSG đóng vai trò là sản phẩm chủ lực với TVL 168 triệu USD, gần 35 triệu USD còn lại đến từ sản phẩm USDY.
Có thể thấy, 2 yếu tố thúc đẩy Ondo Finance thành công như hiện nay là: thị trường tiền điện tử đi xuống làm cho mức độ chấp nhận rủi ro của các nhà đầu tư giảm mạnh và lãi suất thị trường tăng cao khiến lãi suất Trái phiếu Mỹ đang ở mức cao nhất trong thập kỷ.
Và rõ ràng thì 2 yếu tố này rồi sẽ đến lúc đảo ngược. Trong thực tế, thị trường tiền điện tử đã bắt đầu hồi phục khá mạnh mẽ trong 1 tháng đổ lại đây. Lãi suất Mỹ cũng đã sắp đạt đỉnh. Như vậy, các sản phẩm hiện có của Ondo Finance có thể sẽ trở nên kém hấp dẫn hơn.
Mặc dù vậy, bản thân mình nghĩ rằng token hóa tài sản thực vẫn đang ở thời kỳ đầu của sự phát triển. Với nguồn lực và kinh nghiệm của đội ngũ phát triển, mình tin Ondo Finance trong tương lai hoàn toàn có thể triển khai thêm rất nhiều sản phẩm khác nữa, phù hợp với đa dạng người dùng và điều kiện thị trường hơn.
Phân bổ token ONDO:
ONDO là token quản trị của dự án. Các thông tin khác chưa được tiết lộ.
Lưu ý: Tính đến thời điểm viết bài, token ONDO vẫn chưa được mở giao dịch trên bất cứ sàn giao dịch nào. TradecoinVN sẽ cập nhật dữ liệu ngay khi có thông tin.
Ondo Finance có đội ngũ phát triển khá đông đảo, với khoảng 20 thành viên cốt lõi. Trong đó, đáng chú ý có thể kể đến:
Ondo Finance đã trải qua 2 vòng gọi vốn và huy động được tổng cộng $24M từ 24 nhà đầu tư với sự góp mặt của nhiều tên tuổi lớn như Wintermute, Pantera Capital, Coinbase Ventures. Chi tiết thông tin về các vòng gọi vốn như sau:
Ondo Finance đang được xem là một trong những dự án chính thúc đẩy sự phát triển của xu hướng RWAs trong thị trường Crypto. Dự án đóng vai trò là cầu nối giữa tài chính phi tập trung và tài chính truyền thống, giúp người dùng Crypto dễ dàng tiếp cận các tài sản đầu tư truyền thống trong khi vẫn tận dụng được các đặc tính nổi bật của blockchain.
Qua bài viết này, bạn đánh giá như thế nào về tiềm năng của Ondo Finance? Liệu với những thay đổi của điều kiện kinh tế và thị trường, Ondo có thể giữ vững được vị thế của mình hay không? Đừng quên để lại cmt bên dưới để chia sẻ ý kiến của bạn với TradecoinVN nhé!
© Copyright By TradeCoinVN 2022. All Rights Reserved
Bình luận
Đăng nhập